周四，ADP报告显示，美国12月ADP就业人数录得16.4万人，创2023年8月来新高，薪资增长有所放缓。

数据公布后，现货黄金回落超6美元。

ADP报告指出，12月私人雇主增加了16.4万个工作岗位。就业增长连续第四个月上升，主要是休闲和酒店业招聘的健康增长，但近几个月来，该行业创造的就业机会有所减少。此外，该行业的工资涨幅也居前，年增长率为6.4%。

建筑业在高利率下保持强劲，但制造业继续挣扎，工作岗位又一个月录得减少。

与上月相比，只有少数几个行业的就业机会减少，制造业减少了1.3万个，信息服务、自然资源和采矿业都减少了2000个。

“我们正在回到一个与疫情前的招聘情况非常一致的劳动力市场。工资并没有推动最近的通胀，现在工资增长已经回落，任何工资-物价螺旋上升的风险几乎都已消失。”

具体数据方面，ADP报告显示：

12月建筑业就业人数增加2.4万人，薪资增速年率中值为6.0%；

12月制造业就业人数减少1.3万人，薪资增速年率中值为5.1%；

12月贸易/运输/公用事业就业人数增加1.5万人，薪资增速年率中值为5.2%；

12月金融服务业就业人数增加1.8万人，薪资增速年率中值为5.9%；

12月专业/商业服务就业人数增加0.1万人，薪资增速年率中值为5.2%。

另一份有关劳动力市场的报告显示，美国上周初请失业金人数降幅大于预期，表明劳动力市场状况仍然相当紧张。

美国上周初请人数经季调后下降1.8万人至20.2万人，低于市场预期的21.6万人。由于假期原因，每年这个时候的申领人数往往波动较大。

2023年的初请人数基本在19.4万至26.5万区间的低端徘徊。自2022年3月以来美联储加息525个基点，就业市场正在稳步降温。但由于新冠疫情导致企业纷纷囤积员工，失业率一直维持在4%以下。

自9月中旬以来，续请失业金人数大多有所增加，主要原因是疫情初期申请人数空前激增，之后难以根据季节性波动调整数据。

分析师Cameron Crise表示，今天公布的劳动力市场数据几乎没有改变所谓的“游戏规则”，但仍对一些更为激进的降息定价提出了挑战。ADP数据五个月来首次好于预期，意外幅度很小。初请失业金人数和续请失业金人数均低于预期。

Crise补充道，尽管如此，由于市场对美联储宽松政策的前景保持非常乐观的态度，这就为此类数据提供了一种不对称的反应机制，因此在数据公布后看到美国国债收益率略有上升并不令人感到非常意外。

北京时间周五晚，美国劳工部将公布更受市场关注的非农就业数据，由于统计方法不同，这两份报告可能存在很大差异。接受外媒调查的经济学家预计，12月非农就业人数将增长17万人。

美联储官员正在密切关注就业报告，以寻找有关劳动力市场强弱及其对通胀影响的线索。根据今日凌晨公布的美联储12月会议纪要，官员们认为，劳动力市场将从过去几年的巨大供需不匹配中更好地恢复平衡。